劉健一（金城武飾）是新宿歌舞伎町的混混，身為台灣與日本人的殘留孤兒，混血的他被叫作半唐番，不為社會所容納。歌舞伎町有著上海幫、福建幫、北京幫、台灣幫等，各方力量形成複雜的角力形勢。年關將至，似乎是因為健一的前度拍檔吳富春（椎名桔平飾）返回歌舞伎町，他因殺死元成貴（曾誌偉飾）的手下而逃亡，元成貴遂限令健一在三日內交出富春，否則二人便隻有死路一條。此時左藤夏美（山本未來飾）出現，她稱與有過節，為了活命甘願出賣一切，健一被她吸引。富春終於現身，偷襲元成貴的情婦黃秀紅的夜總會“上海灘”，令健一陷入絕境。所有人都勸他離開歌舞伎町，但真相並不是那麽簡單，命運並沒有眷顧二人……